要如何持續的大賺小賠?你需要完整的投資計畫!

投資基本觀念



在股市中,
總是會有人問:
「股市會漲到哪裡?」、
「股市還會漲嗎?」
最近新冠肺炎股災則換問:
「會跌到哪裡?」「還會跌多久?」
這些問題似乎永遠不會消失。
有趣的是,就算有人真能分析的頭頭是道,
問的人也總是半信半疑。
這也是投資總讓人覺得複雜、麻煩的原因,
因為沒人猜得準。


但如果換個問題呢
「如果股市繼續漲,我該怎麼做?」;
「如果股市繼續跌,我該怎麼做?」;
「如果股市一天漲一天跌,我又該怎麼做?」
當我們能回答這些問題時,
就不用再費心猜測未來會怎樣了。
因為不管未來如何,都會有一套應對方式。
而這,就是「投資計畫」的概念,
不論是投資股票、投資基金都一樣….


本篇重點:

*投資計畫就是:擬定各種狀況的應對方式!
*有投資計畫後,心思更聚焦、效率更好!
*投資計畫的第一優先:避免大賠!
*避免大賠的思考訣竅:預想極端情形!
*投資計畫的第二順位:在避免大賠的情形下賺錢!
*最適合您的,就是最好的投資計畫!
*投資計畫,永遠都能更好。

 

投資計畫就是:擬定各種狀況的應對方式!

我以前習慣叫它「投資SOP」,
也有些人叫它「交易系統」、
「投資系統」、「交易策略」、「投資策略」等,
 
 
不管名稱如何,
總之,當我們把各種狀況都預想好、
又擬定了應對方式,那我們就有了一套投資計畫。
 

其實我們常需要做計畫,
比方說,新冠肺炎政府一定有「防疫計畫」,
颱風也會有「防颱計畫」等等,
等到狀況一發生立刻就照表操課,
這都是相同的概念。


當有了投資計畫後,最大的好處就是…

有投資計畫後,心思更聚焦、效率更好!

因為不用再費心猜測未來了。
此時,不管您喜歡哪種投資計畫,
心情都會更平靜,效率都更好。
比方說,
如果您喜歡不太需要花時間的「股債平衡法」,
那您就可以更努力在本業上打拼、
累積更多本金來股債平衡;


如果您喜歡需要大量鑽研的「價值投資法」,
那就可以更努力去研究公司,
找出更有價值的股票。


有投資計畫的好處很明顯,
但不是隨便一套投資計畫都有用,
好的投資計畫絕對要能…

投資計畫的第一優先:避免大賠!

如果一套投資計畫有可能大賠,
那就沒有意義。
因為不管之前賺再多,
都會被一次意外把獲利帶走。
 
 
避免大賠,比大賺更重要。
這有兩個原因:

原因一:賠50%後,要回本需要賺100%!

因為投資績效是乘和除,不是加和減,
這是數學的真理,無法改變。
(您可以參考「複利原理」這篇文章,連結在)
 
 
偏偏股市的特性是
「上漲緩慢而長久、下跌劇烈卻短暫」,
比方說美國的S&P500指數,
它花三年從2300慢慢爬到3300,
卻只花一個月從3300跌回2300。
 
 
因此,
如果我們不小心大賠,
那這個月賠掉的錢有可能要再花幾年補回來。
而這就要談到避免大賠的第二個原因…
 

原因二:靠時間賺錢的歲月有限

我們絕大多數人剛開始都要靠時間換錢、存錢,
也就是上班、或做生意等等,
然後再用這桶金來投資股票或基金,
(或者想辦法讓生意自行運作)
期望能早點脫離「用時間換錢」的日子,
達成「財富自由」、「退休」。
 
 
但用時間換錢有其極限,
因為我們會老、體力會衰退。
比方說,如果我明年就準備退休,
但這波股災卻賠了將近一半,
那我就得延後退休、
或者另外想辦法賺錢,這都是很大的動盪。
而如果能避免大賠,就能避開這些動盪了。
 
 
那麼,要如何避免大賠呢?
請先….
 

避免大賠的思考訣竅:預想極端情形!

就像最近的新冠肺炎,
任誰都料不到會突然全球大流行、股市會突然崩跌。
(真的,美股在二月初時都還好好的啊)


但如果之前有預想過
「萬一突然崩盤該怎麼辦」,
那就更可能在這波股災中活下來。
 
 
應對方法不一定要很專業、很高深,
不一定要去放空、買選擇權那種較專業的操作;
也可以只是「照紀律做好停損」,
或「將部份資產放在美國國債或黃金」、
「將部份資產買美元作定存」之類的。
總之,只要預先想好應對方式
(當然這方式要真的有效),
那就能把崩盤的傷害降到最低。


而當我們做好了「避免大賠」的準備後,
再來才是….

在不會大賠的前提下賺錢

什麼意思呢?
有什麼方式是可能大賠又可能大賺呢?
比方說「重壓股價低於一塊的爛股票」。
這種投資方式可能瞬間賺好幾十倍!
但也可能股票變壁紙、然後一毛錢都拿不回來。
 
 
然而,零不管乘上多少都還是零,
所以如果本金都賠光了,
那遇上再好的投資機會都沒有意義。
因此這是做不得的。
 
 
本專欄常提到的
「創52週新高進場、週線跌破年線出場」。
就是「在不會大賠的前提下賺錢」的方式之一,
如此一來,就算大跌的損失也有限,
但又能抓住部份大漲。
(請參考「看好一檔股票、卻有點沒把握時,您可以這樣做…」
 文章連結在)
 
 
 
但賺錢方式那麼多,該如何選擇呢?
這沒有標準答案,只要能….
 

最適合您的,就是最好的投資計畫!

賺錢方式那麼多,
哪種最讓您舒服自在呢?
像我喜歡追高、不喜歡逢低分批買進,
因為我不喜歡越買越低、錢越來越少的感覺。
您跟我一樣嗎?或者您跟我相反?
或許您超級討厭追高、反而看到股價便宜會很開心?
又或者其實您一點都不喜歡投資,只是覺得這不得不做?
所以您想要越省時間越好?


這幾種選項都各有好壞,沒有絕對的優劣,
就像各種武術都有高手,沒有最強的武術一樣。


因此,
在您設計投資計畫時,
請觀察自己相信什麼、喜歡什麼,
以您自己為主,而不要以任何人的觀點為主。
唯有符合您價值觀、讓您舒服自在的投資計畫,
您才更可能貫徹到底、也更容易維持紀律。
而唯有貫徹到底、維持紀律,
任何投資計畫才會有用,
不然,都只是紙上談兵而已。


而且,
當您完成一套投資計畫時,請記得….

投資計畫,永遠都能更好!

(所謂的「更好」,
 就是「更適合自己、更能應對多種狀況、還能賺更多!」)


就像買衣服我們總得試穿一樣,
投資計畫也得試用才行。


而隨著年歲增長、時間流逝,
我們會更瞭解自己、也更瞭解投資,
也會遇到更多想都沒想過的狀況,
(就像最近的新冠肺炎….)
而這一切都會讓我們設計出更好的投資計畫。
因此,當您有了一套有效的投資計畫後,
請別停下腳步,因為它永遠都可以改進,永遠都能更好。


以上,
就是我這十年來對投資計畫的心得和想法。
如果您想了解更詳細的做法,本專欄有下列舊文…

本專欄中與投資計畫有關的資訊和文章

包括:
「投資中的”馬太效應”」

「如何抓住大漲 – 何時進場?」

投資天道不一定酬勤,除非遵循這個方向」

「重點不是”這隻股票怎麼樣”,而是”如何拉高整桶金的複
   利”」

還有本專欄的其他文章。

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